嘿，小伙伴们，今天咱们来聊聊基金界的两位“数学高手”——单位净值和累计净值。别怕，咱们用最简单直白的语言，加上一点点数学小魔法，来揭开它们神秘的面纱。

单位净值：基金的“裸价”

想象一下，你走进一家服装店，每件衣服都有个标签，上面写着它的价格。单位净值就类似这样，它告诉你，截止到某一天，基金的每一份额值多少钱。这个价格是“裸价”，也就是没算上任何分红、派息的原始价格。

计算公式：基金单位净值 = (基金资产总值 - 基金负债) / 基金总份额

累计净值：基金的“全副武装”

现在，想象你买了件衣服，还得到了一些积分，积分可以兑换成现金或者折扣。累计净值就像是这件衣服加上积分的价值，它不仅包括了单位净值，还加上了基金成立以来所有分红、派息的金额。也就是说，累计净值是基金成立以来的“全副武装”价值。

计算公式：基金累计净值 = 基金单位净值 + 基金历史上所有分红总额 / 基金总份额

二者的区别：裸装VS全副武装

1. 定义差异：单位净值是基金的即时价格，而累计净值则是基金成立以来的总价值，包括了所有分红和派息。

2. 计算不同：单位净值计算时只考虑基金的总资产和负债，而累计净值还要加上所有分红的再投资价值。

3. 分红处理：单位净值在分红后会下降，因为它把分红发给了投资者；累计净值则将分红加回到净值中，反映了基金的完整收益。

4. 投资决策：短期投资者可能更关注单位净值，以判断买入或卖出的时机；长期投资者则会看重累计净值，因为它能更好地反映基金的整体表现。

小贴士

当你看到基金列表中，有的基金单位净值和累计净值相差不大，那可能是因为它分红较少；而有的基金二者相差悬殊，则是因为它分红频繁，累计净值自然就更高。