在期权交易中期权卖方在收取期权买方的期权金之后，负有在期权合约规定的特定时间内，只要期权买方要求执行期权，期权卖方必须按照事先确定的执行价格向期权买方买进或卖出一定数量相关期权合约标的资产的义务。#期权日记##期权交易##上证50etf期权#

期权合约中卖方为何还有人做？

1、期权卖方对于行情的把握没有那么高的要求，只要行情没有大的波动，卖方就可以稳稳的赚取权利金。所以期权卖方是靠概率取胜的，集小赚慢慢变成大赚。

2、期权的时间价值是随着时间消耗的，越是临近到期日，期权的时间价值衰减越快，直至为0。如果这个时候合约是拿在买方手里，那么这个贬值的损耗就是由买方承担，而赚走这些消耗的，就是卖方。

3、卖方就像保险公司一样，可以用多次的“保费”收入，来弥补偶尔发生的“灾难”损失。用集合分散风险的方式，把不确定的单个风险，变成可精准预测的集体风险。

期权卖方

期权的卖方没有权利，承担义务；当买方行使权力时，卖方必须按照约定的时间、约定的价格卖出或买入约定数量的标的资产，因此卖方也被称为义务方。

卖方需承担的义务，一是接受买方行权的义务，即当期权买方行权时，卖方就有义务按约定的价格买入或卖出标的资产。二是缴纳保证金的义务，在期权被行权时，卖方承担买入或卖出标的资产的义务，卖方只有义务，没有权利，因此需要每日缴纳保证金，作为其履行期权合约的担保。

在期权卖方中，其主要的收益都是在赚取买方流失的合约时间价值。而对于虚值合约来说，时间价值是衰减的最快的，而且越是临近到期日越明显。所以期权卖方应该卖出合适的虚值合约，这样才能将资金的利用率最大化。

而且在期权中虚值合约变成实值的概率是比较小的，一旦合约到期，期权的价值就会归零，期权卖方就是赚取这其中的时间价值。

1、避免仓位过重

作为期权卖方，仓位控制是必修课，因为卖出开仓需要缴纳足额保证金，一旦持仓过重，即使大方向看对了，也可能因市场临时波动导致保证金不足而被强行平仓。对卖方而言，始终要把保障资金安全作为投资的核心纪律,切不能仓位过重。

2、顺势而为

期权卖方的风险理论上是无限的。因此，在缺乏有效风险对冲的情况下，判断市场方向，对于期权卖方至关重要。

对于期权卖方而言，所谓顺势而为就是熊市卖认购,牛市卖认沽。

要成为期权卖方，必须进行头寸操作。由于您只需要支付全部保证金即可出售和开仓，因此即使整个方向都正确交易，由于市场暂时波动，保证金不足也会迫使您被迫入市。