第一：什么是理财

人们总说，人不理财，财不理你，所谓理财，其实是通过不同的方式，实现已有资产的增值。你可以说，我买银行理财是做理财；你也可以说，我炒股也是理财。只是大家能够接受的方式不一样而已，最终的目的都是实现资产的持续增值。

然而最近，理财方面的政策和环境变化非常的多。

（1）在银行理财方面，有资管新规的发布影响理财不能保本。银行理财已经不能保本的情况下，目前银行理财规模是30万亿的水平，保本理财是7万亿的水平。资管新规规定，金融机构不得开展表内资产管理业务。而保本理财其实就是商业银行表内理财业务，表内理财业务是表内资产管理业务，这样按照资管新规的规定未来保本理财可能要消失，银行不能做保本理财了。而既然保本的理财不能做，那么不能接受风险的投资者怎么办？但结构性存款可以继续。未来，具备衍生品交易资质的银行会加大结构性存款发行。我们看到现在的结构性存款都是银行主推的产品，最重要的特点就是保本，而且能够达到相对比较高的收益，一年最高的收益率能够达到4%。

什么是结构性存款？

银行结构性存款产品，是指由银行通过在存款基础上嵌入金融衍生交易(包括但不限于期权、调期、远期等)而设计的一种产品，存款人(投资者)通过购买结构性存款产品可以使存款收益与汇率、贵金属价格、利率、股价等特定金融指标挂钩，在承受一定风险的基础上有望获得较高收益。

所以会有高收益，也会有保底收益，保底收益就是普通的定期利率带来的收益。结构性存款收益=承诺的保底收益+投资衍生品可能带来的额外高收益，因此可以在保证最低收益的前提下，博取额外收益。

同时纵观目前银行的产品，几乎全部的结构性存款都能达到最高的收益。所以也是不错的选择。

在大额资金的情况下，例如20万以上，同时可以选择银行的大额存款，其特点是保本保息。随着央行加快存款利率市场化步伐，放开利率自律定价机制对存款利率上浮的倍数限制，从而大额存单会分流一部分当前保本理财的需求。目前市场上最高的大额存单收益率能够达到4.18%，比很多不保本的理财，收益还是高的。

（2）在网贷平台理财方面，现在可谓是风光不再了，当时候的各种高收益，短期限的产品，都伴随的一定的风险。目前也有大型的平台倒下，投资人的资金也没有能够回来。目前e租宝的案件有了一定的进度，相信未来会更好。

第二：那么我们应该怎么做理财？

其实现在理财，我们可以根据资产配置的方式去做理财，其实即便是稳健型的风险承受能力的投资者，也是可以得到7%的收益率的。

按照现在投资的情况，可以分为现金管理类，固定收益率，权益类，保障类和另类。

按照稳健型的投资风险来进行比例配置的话，平均10年下来，能够达到7%的收益率，也是分析过大量的数据得出来的。

那么，在假设你有50万的情况下，你可以这么去分配你的资产情况。

（1）现金管理类

现金管理类的理财，可以配置5%的资金，也就是2.5万左右的资金。

投资的产品是银行的现金管理类理财或者是货币基金。

货币基金的话，风险级别是R1，主要投资于风险小短期货币市场工具，如国债、央行票据、商业票据、银行定期存单、政府短期债券等，具有高安全性、高流动性、稳定收益性等特征。而门槛相对比较低，可0.01元起购，不过收益率比较低，目前只有2.3%。同时快速赎回额度是1万/天。

而银行现金类理财，风险级别是R2-R3，主要投资于银行间和交易所市场信用级别较高、流动性较好的金融资产和金融工具，包括但不限于债券、资产支持证券、资金拆借、逆回购、银行存款，并可投资信托计划、资产管理计划等其他金融资产。而门槛相对高一些，需要1万元起购，收益率比较高，目前能够达到3.45%左右，同时工作日之前赎回能全部金额，其余时间的快速赎回额度是5万/天。

毕竟需要用钱的地方非常多，不能全部放到固定时间的产品，所以需要有部分的资金放到灵活的产品里面。

（2）固定收益类

固定收益率的产品一般可以说是银行的稳健型理财。

银行稳健型理财目前是不保本的。目前一年期的理财收益能够达到4.1%-4.5%左右。

而结构性存款，能够达到3.8%-4%左右的收益率。

这边可以投资50%-70%的资金，为的是在资金相对安全的情况下，获取一个不错的收益。

但是我们知道，最高才能达到4.5%的收益率情况，那又如何能够达到7%的收益率呢？

那就要配置下一部分的资产了。

（3）权益类

权益类的话，其实就是股票，基金那一类的资产。也是能够拿到超额收益的情况。

其实选择合适的头部产品。

回顾过往，优质的产品能够获得的收益都是挺不错的。

前10%的排名金牛基金，近5年的累计收益率能够达到99%。平均年化也有20%，这是做其他产品没有办法达到效果。

可以配置20%-30%的资金到里面去。

当然具体的配置比例按照自己风险承受能力去选择就行，不必太过超风险接受基金产品。

（4）另类

另类的一般指的是对冲基金或者是黄金的种类。

黄金作为避险的工具，可以配置5%左右的资金的。

昨夜国际现货黄金报收1413.6美元，微跌0.12%，在美联储7月降息决议公布前，黄金料将在整固区间徘徊，虽然昨晚公布的美国7月制造业指数明显好于预期，但金融市场的不确定和降息预期依然没有缓解，金价下方的支撑依然稳固，中东局势等地缘政治风险带来避险情绪也支撑黄金。所以也有不错配置价值。

（5）保障类

保障类是必要的，例如重疾，意外等等配置。也是为了防范风险的到来，提供一个保护垫，这边也是需要配置5%左右的资金，以低资金撬动高杠杆。

总的来说，想要收益高，需要时间的价值。不能一味的求激进，也不需一直的求保守。想要得到7%的平均年化收益率不难，需要的是要坚持资产配置的价值和理念，长期持有，才能实现超额的收益。