例1：某新建项目，建设期为2年，从银行贷款900万元，其中第1年均衡贷款300万元、第2年均衡贷款600万元。若年利率为6%，按年计息，列式计算该项目建设期利息。

『正确答案』

　　第1年贷款利息＝300/2×6%＝9（万元）

　　第2年贷款利息＝[（300＋9）＋600/2]×6%＝36.54（万元）

　　建设期贷款利息＝9＋36.54＝45.54（万元）

　　例2：某新建项目，建设期为2年，从银行贷款900万元，其中第1年均衡贷款300万元、第2年均衡贷款600万元。若年利率为6%，按季计息，列式计算该项目建设期利息。

『正确答案』

　　实际利率＝（1＋6%/4）4-1＝6.14%

　　第1年贷款利息＝300/2×6.14%＝9.21（万元）

　　第2年贷款利息＝[（300＋9.21）＋600/2]×6.14%＝37.41（万元）

　　建设期贷款利息＝9.21＋37.41＝46.62（万元）

　　例3：某新建项目，建设期为3年，从银行贷款900万元，其中第1年均衡贷款300万元、第2年均衡贷款600万元。若年利率为6%，按年计息，列式计算该项目建设期利息。

『正确答案』

　　第1年贷款利息＝300/2×6%＝9（万元）

　　第2年贷款利息＝[（300＋9）＋600/2]×6%＝36.54（万元）

　　第3年贷款利息＝（300＋9＋600＋36.54）×6%＝56.73（万元）

　　建设期贷款利息＝9＋36.54＋56.73＝102.27（万元）

某项目建设期2年，运营期6年。建设期内，每年均衡投入自有资金和贷款各500万元，贷款年利率为6%，按年计息。

　　问题：

　　（1）列式计算建设期贷款利息。

　　（2）如项目贷款在运营期间按照等额还本、利息照付的方法偿还，列式计算运营期各年应还本金与利息额，并填写还本付息表。

　　（3）如项目贷款在运营期前3年按照等额还本付息的方法偿还，列式计算运营期各年应还本金与利息额，并填写还本付息表。

　　（4）如合同约定运营期第1年按照项目的最大偿还能力还款，假定运营期第1年的营业收入为720万元（不含销项税额），经营成本为224万元（不含可抵扣的进项税额），增值税附加为43.2万元，利润总额为-28.08万元。列式计算运营期第1年应偿还的本金和利息。『正确答案』

　　问题（1）：

　　第1年贷款利息＝500/2×6%＝15.00（万元）

　　第2年贷款利息＝[（500＋15）＋500/2]×6%＝45.90（万元）

　　建设期借款利息＝15＋45.90＝60.90（万元）

　　问题（2）：

　　运营期各年应还本金与利息：

　　建设期借款本利和＝500＋500＋60.9＝1060.9（万元）

　　运营期每年应还本金＝1060.9/6＝176.82（万元）

　　运营期第一年应还利息＝1060.9×6%＝63.65（万元）

　　运营期第二年应还利息＝（1060.9－176.82）×6%＝884.08×6%＝53.04（万元）

　　运营期第三年应还利息＝（1060.9－176.82×2）×6%＝707.26×6%＝42.44（万元）

　　运营期第四年应还利息＝（1060.9－176.82×3）×6%＝530.44×6%＝31.83（万元）

　　运营期第五年应还利息＝（1060.9－176.82×4）×6%＝353.62×6%＝21.22（万元）

　　运营期第六年应还利息＝（1060.9－176.82×5）×6%＝176.80×6%＝10.61（万元）

　　表1.5　还本付息表 单位：万元

 

问题（3）：

　　运营期前三年应还本金与利息：

　　建设期借款本利和＝500＋500＋60.9＝1060.9（万元）

　　运营期前3年每年应还本息和＝P×（A/P，i，n）＝P×[（1＋i）n×i]/[（1＋i）n-1]

　　　　　　　　　　　　　　 ＝1060.9×[6%（1+6%）3]/[（1+6%）3-1]＝1060.9×0.3741＝396.89（万元）

　　运营期第一年应还利息＝1060.9×6%＝63.65（万元）

　　运营期第一年应还的本金＝396.89－63.65＝333.24（万元）

　　运营期第二年应还利息＝（1060.9－333.24）×6%＝727.66×6%＝43.66（万元）

　　运营期第二年应还的本金＝396.89－43.66＝353.23（万元）

　　运营期第三年应还利息＝（1060.9－333.24－353.23）×6%＝（727.66－353.23）×6%＝374.43×6%＝22.47（万元）

　　运营期第三年应还的本金＝396.89－22.47＝374.42（万元）

　　表1.6　还本付息表 单位：万元

 

问题（4）：

　　运营期第1年可用于还本付息的资金（最大能力还款）＝营业收入（不含销项税）-经营成本（不含进项税）-增值税附加-所得税＝720-224-43.2-0＝452.8（万元）

　　其中应还的利息＝1060.9×6%＝63.65（万元），应还的本金＝452.8-63.65＝389.15（万元）