正常情况下，控制回撤风险最好的方式就是降低股票持仓，由此有很多偏债型基金可以做到低回撤。但是股票型基金有80%以上是有最低仓位限制的，很难做到低回撤。

从历史数据显示来看，股票型基金做出高效益的很多，特别是行业方面的基金，只要处于当年行业风口的，50%以上甚至更高的收益都不足为奇。

如何回撤控制股票基金

股票基金主要是做低回撤高收益。这是需要很高的选股能力，能够选出各个阶段走势稳健的股票，或者在20%仓位的有限范围内高效择时。

再做好资产配置之后，想进一步控制好回撤，就是精选高风险收益比，即高性价比的资产。

在大多数情况下，想要有更高的收益，便要承受更高的风险，但在有些情况下，风险和收益并不完全匹配，有经验的投资者会精选低风险高预期收益的资产，并构建组合。

近五年"历史最大回撤"最低的股票基金

从表格上我们可以看出，最近五年历史最大回撤股票基金中最低的也有20.2%，由此可见股票型基金控制回撤难度是非常大的。

由于最大的股票基金回撤普遍都不低，所以股票型基金的收益回撤想做到1倍以上很难，上表中没有一只股票型基金做到1倍以上。但如果是偏债型基金相对就容易多了。

从历史持仓方面来看，前十大重股合计持仓基本维持在20-30%之间，股票总持仓80%以上，所以它的持仓是比较分散的，组合分散是有利于降低回撤的。

此外，要控制好仓位，通过买入期权，来对冲市场风险，最大的好处就是，风险有限，但收益无限，可以有效避免左右打脸的尴尬局面，这也是处于风险对冲当中，期权相对于股指期货最大的优势。